Построение Finite volume elements как фильтра денежного потока на конечном периоде

Два семейства значений денежного потока

Инструменты денежного потока на основе объёма можно разделить на внутридневные конструкции, которые сравнивают закрытие с серединой дня или открытием, и междневные конструкции, которые сравнивают сегодняшнюю цену со вчерашней.

Гэп на открытии может сделать внутридневное значение денежного потока бычьим, в то время как междневное остаётся медвежьим. Поэтому два семейства сигналов могут расходиться на одном и том же баре. Finite volume elements — это конструкция Volume-price analysis, рассчитанная на то, чтобы удержать оба вида ценового действия в одной накопительной сумме объёма.

Как строится сумма finite-volume

Серия строится как накопительная сумма объёма, которая использует и внутридневное, и междневное ценовое действие и смотрит назад только на конечном окне, обычно последние от 18 до 24 дней, с 22 торговыми днями по умолчанию.

В отличие от On-balance volume, который использует закрытие, конструкция finite-volume измеряет изменение день ко дню от типичной цены, определяемой как (high + low + close) / 3, потому что одна цена закрытия может быть искажена сделкой в последнюю минуту.

Внутридневной денежный поток в той же конструкции берётся из закрытия относительно середины дня, (high + low) / 2. Открытие не используется, потому что на него может влиять специалист торгового зала.

В разобранной конструкции бару объёма присваивается знак плюс, минус или ноль в зависимости от того, превышает ли комбинированный член денежного потока полосу в 0.3 процента от закрытия. Подписанный объём затем суммируется за выбранный период, делится на скользящую среднюю объёма за период и на длину периода и масштабируется на 100.

Исторические бары, на которых значения разошлись

15 August 2001 Enron сделал гэп вниз на 2.7 пункта, или 6 процентов. 21-дневное значение Chaikin money-flow выросло до 0.25, тогда как 21-дневные finite volume elements напечатали -52.4. И эта серия, и On-balance volume сделали более низкие минимумы.

С 7 August по 5 September 2001 Jack In The Box сделал новые ценовые максимумы, которые подтвердил On-balance volume. Finite volume elements и Chaikin money flow сделали более низкие максимумы и более низкие минимумы, поскольку акция закрывалась ниже середины дня больше половины времени.

Ручки, треугольники и Breakout confirmation

Та же конструкция finite-volume представлена как способ выбрать момент для ручки и оценить направление пробоя из треугольника. Рыночные исходы по-прежнему рассматриваются как вероятности, а не как достоверности.

Редакционное прочтение: используйте сумму за конечный период как проверку Volume-price analysis на то, сохраняется ли конфликт внутридневного и междневного денежного потока, прежде чем Breakout confirmation будет рассматриваться как проверяемая гипотеза. Такая последовательность — интерпретация TradersWeek рабочего процесса архива.