Как строится знаковый осциллятор сравнительной силы для ранговой ротации

Почему сырое ценовое отношение трудно ранжировать

Обычное показание сравнительной относительной силы — это ценовое отношение одной бумаги к другой, обычно акции к широкому индексу. У этого сырого отношения нет общего нейтрального уровня по именам, поэтому один график нельзя выровнять с другим на общей шкале лонг-или-шорт.

Та же конструкция отношения применима к межрыночной паре, например акции против облигаций или золото против долларового индекса. В таком применении отношение описывает межрыночный режим, а не только спред акция-против-индекса.

Как строится знаковый осциллятор

RSMK — lookback-осциллятор сравнительной силы. Он перецентрирует логарифм ценового отношения на конечном окне, затем сглаживает изменение так, что знак показания становится общим состоянием лонг-или-шорт-относительно-бенчмарка.

Осциллятор считается как короткая экспоненциальная средняя lookback-изменения логарифма ценового отношения, затем масштабируется. Значение отражает конечное окно, а не только последнюю котировку.

Zero-line-state — правило конструкции: положительное показание осциллятора означает, что бумага опережает ряд сравнения, а отрицательное — что отстаёт, независимо от сырого ценового уровня любого из рядов. Показание выше нуля означает, что бумага опережает ряд сравнения. Показание ниже нуля означает, что она отстаёт. Этот знак сохраняется на любом ценовом уровне.

Что знаковое показание призвано исправить

Эта знаковая конструкция предназначена убрать несколько дефектов графика отношения: лаг, невозможность ранжировать имена на одной шкале, зависимость визуала от размера экрана, субъективность и отсутствие для системы опорных уровней покупки или продажи.

Проверяемое правило лонга и более ранний выход

Проверяемое правило лонга — пересечение осциллятором нуля снизу вверх. Опциональный peak-retreat-exit закрывает лонг, когда показание снизилось на заданное число пунктов от недавнего пика, потому что развороты продажи по нулевой линии могут запаздывать относительно резких коррекций.

От одного показания к книге ранговой ротации

Ранговая ротация — портфельная процедура, которая оценивает многие имена по одному и тому же знаковому показанию сравнительной силы, затем допускает, удерживает и позднее замещает позиции согласно этому ранжированию и фиксированному окну удержания.

Процедура ранговой ротации с этим входом по нулевой линии, фиксированным окном удержания, лимитом на число имён, исполнением на следующем открытии и окном выбора параметров была задана для исторического сравнения и с пассивной книгой, и с правилом скользящей средней по беззнаковому отношению.

Предшествующие исследования ранжирования по относительной силе рассматривали среднесрочных лидеров как более склонных сохранять лидерство на последующем окне и рассматривали групповые сортировки среднесрочного и более долгосрочного роста как дизайн ранжирования на длинной выборке.