Предторговый чеклист, который может отказать лонгу тремя способами

Одна оценка, три места для отказа

Процедура лонговой стороны может требовать три последовательных гейта перед любым входом: противоположный сентиментный фон, улучшающаяся внутренняя широта на новом минимуме индекса и отложенное ралли follow-through на расширяющемся объёме. Эти тесты входят в один предторговый чеклист, который оценивается вместе с последующим тестом удержания, до допуска лонга и пока он остаётся открытым.

Редакторское прочтение: та же оценка может отказать лонгу в трёх местах. Рынок может не пройти гейт широты и follow-through. Кандидат может не пройти сравнение относительной силы верхнего эшелона на заданном lookback. Либо Average Directional Index может не отдать трейдеру решение «удерживать или выходить».

Рыночные гейты, которые могут заблокировать каждую бумагу

Последовательные реакционные минимумы индекса на последовательности снижающегося объёма трактовались как довод, что давление продаж исчерпывается. Сужение дневных новых минимумов при новом реакционном минимуме взвешенного индекса использовалось как положительная дивергенция широты: в снижении участвовало меньше отдельных бумаг.

День follow-through задавался как отложенный бар подтверждения после точного минимума: рост индекса не менее 1 процента на объёме выше предыдущей сессии, считая с четвёртого дня по десятый. Первые три дня игнорировались, если только все три не были исключительно сильными. В проиллюстрированном случае позднее повышение, которое удовлетворило подтверждению объёмом, всё равно принималось, потому что остальные пункты чеклиста уже совпали.

Комбинированные показания put/call более короткого и более длинного горизонта, даже на рекордном экстремуме, трактовались как нуждающиеся в подтверждении тестами широты и цены-объёма, а не как самостоятельная покупка.

Бумага всё равно должна пройти относительную силу

После того как чеклист рыночного уровня был пройден, бумаги допускались только если они удерживали конструктивную базу «чашка с ручкой», сопротивлялись более широкому снижению и на пробое показывали высокие ранги относительной силы. База «чашка с ручкой» допускается только как фильтр паттерна внутри более широкого чеклиста.

Relative strength index, как он используется здесь, — это ранжированное сравнение недавнего ценового поведения бумаги с заданной вселенной на указанном интервале выборки. Это гейт отбора, а не самостоятельный прогноз.

Когда сила тренда удерживает решение

Когда Plus Directional Indicator находится выше Minus Directional Indicator, а Average Directional Index пересекает оба снизу и растёт между ними, процедура трактует комбинацию как правило удержания: прекратить переоценивать открытый лонг, пока импульс сохраняется.

Подъём Average Directional Index сквозь Plus Directional Indicator с последующим разворотом вниз трактовался как предупреждение о позднем тренде: следующий восходящий импульс может предшествовать более глубокому откату. В историческом рабочем процессе эта последовательность отмечала важные пики индекса с опережением, измеряемым неделями.

Редакторское прочтение: пока Average Directional Index не вернул решение «удерживать или выходить», чеклист всё ещё может отказать в новом лонге и не дать переоценивать открытый лонг на каждом баре.