1984выпуск C051-13
Связка компромиссов с предторговыми чек-листами
Откажитесь от изолированной догадки. Запишите конкурирующие доводы в один реестр компромиссов, взаимно погасите пункты сходного оценённого веса, затем прогоните вето-чек-лист, чтобы вход, выход и пребывание в стороне оставались той же проверяемой процедурой.
- Многокритериальные процедуры сравнивают несколько альтернатив по нескольким признакам в одном представлении, чтобы условия поиска доходности и ограничения риска обрабатывались вместе.
- Анализ компромиссов фиксирует доводы за и против меры на протяжении нескольких сессий разбора, взаимно погашает пункты сходного оценённого веса и принимает решение только после того, как дальнейший разбор не добавляет ничего существенного.
- Процесс чек-листа отбрасывает каждую альтернативу, которая не проходит фильтр правила, состояния рынка или исполнения, пока не останется одно действие или ни одно не окажется приемлемым; фильтры можно объединять, а не применять по одному.
- Аддитивное взвешивание может ранжировать оставшиеся варианты только после применения ограничений и кривых взвешивания и только когда ценность альтернативы не зависит от взаимодействия между критериями.
Одна процедура, а не догадка
Редакторское прочтение: торговый стол должен отказаться от изолированной догадки. Конкурирующим доводам место в одном письменном представлении. Затем вето-чек-лист удерживает вход, выход и пребывание в стороне внутри той же проверяемой процедуры.
Архив описывает многокритериальный рабочий процесс. Несколько альтернатив сравниваются по нескольким признакам в одном представлении, чтобы условия поиска доходности и ограничения риска обрабатывались вместе. Входы — показания правил, состояние рынка и ограничения исполнения. Горизонт — период удержания системы.
Сначала запишите компромисс
Анализ компромиссов — письменная процедура, которая помещает противостоящие доводы в одно представление. Он фиксирует доводы за и против меры на протяжении нескольких сессий разбора. Пункты сходного оценённого веса взаимно погашаются. Сигнал выдаётся только после того, как дальнейший разбор не добавляет ничего существенного.
Цель — сделать правила входа, выхода и воздержания проверяемыми как одну процедуру. Редакторское прочтение: письменное представление — это доступная для разбора запись, а не частное впечатление о том, почему мера поддерживается или отвергается.
Затем прогоните вето-чек-лист
Процесс чек-листа — это предторговая последовательность фильтров. Он отбрасывает любую альтернативу, которая не проходит тест правила, состояния рынка или исполнения, пока не останется одно действие или ни одно не окажется приемлемым. Последовательное исключение сравнивает альтернативы с очередными фильтрами и отбрасывает каждое несоответствие. Фильтры можно объединять, а не применять по одному.
Чек-лист выдаёт сигнал на периоде удержания системы, чтобы вход, выход и пребывание в стороне оставались одной процедурой. Редакторское прочтение: альтернатива, не прошедшая фильтр, не допускается, независимо от того, рассматривается ли действие войти, выйти или остаться в стороне.
Ограничения до любой оценки
Ограничение — это ворота, которые альтернатива должна пройти, прежде чем её можно оценивать. Оно формулируется как требуемый признак или как дисквалифицирующий признак. Конъюнктивный фильтр — это and-gate: жизнеспособная альтернатива должна удовлетворять каждому перечисленному условию. Дизъюнктивный фильтр — это or-gate: жизнеспособная альтернатива должна удовлетворять хотя бы одному перечисленному условию.
Аддитивное взвешивание может применять положительные или отрицательные ограничения, которым альтернатива должна удовлетворять, чтобы оставаться допустимой. Редакторское прочтение: оценка не восстанавливает альтернативу, не прошедшую ворота.
Кривая взвешивания цены продукта
На рисунке 1 по верхней оси отложены значения критерия 100–500, по боковой — относительная цена продукта. Таблица данных не приведена. Пара $50 и $60 следует сравнению 125/130 из статьи; остальные точки оцифрованы и не должны считаться точными.
Когда взвешенная сумма допустима
Аддитивное взвешивание придаёт каждому выбранному критерию относительный вес, переводит наблюдения в сопоставимые значения, применяет любые жёсткие ограничения и ранжирует оставшиеся альтернативы по полученной сумме. Каждому выбранному критерию назначается вес от 0 до 1. Эти веса должны в сумме давать 1 или 100 процентов.
Кривая взвешивания превращает сырое наблюдение в сопоставимое значение. Если подразумеваемые эквивалентности не совпадают с суждением лица, принимающего решение, кривые перерисовывают до того, как берётся какая-либо сумма.
Аддитивное взвешивание недопустимо, когда ценность альтернативы зависит от взаимодействия между критериями. После преобразования наблюдений и применения ограничений и связей альтернатива с наибольшей суммой считается наиболее желательной при условии, что входы рассматриваются как известные с определённостью.
Рабочая процедура оценки может собрать короткий список вариантов действий, оценить каждый по нескольким факторам по шкале важности от 0 до 10, нормализовать веса факторов и ранжировать варианты.
Определённость не дана
Выбор или уточнение торгового метода формулируется как повышение хотя бы одной меры доходности при снижении нескольких мер риска. Эти величины не известны с определённостью. Более сложные версии процедуры требуют компьютера.
Редакторское прочтение: компромисс и чек-лист по-прежнему работают, когда величины неопределённы. Взвешенная сумма — лишь вспомогательное средство ранжирования после прохождения ворот и только когда входы рассматриваются как известные с определённостью.
Все разборы дорожки · 5 разборов
- 1984Оценка портфелей управляемых счетов на границе риск-доходность
- 1984Связка компромиссов с предторговыми чек-листами
- 1994Число равновзвешенных позиций как контроль конструкции
- 2016Ранжирование систем с геометрическим средним отношения прибыли к риску
- 2019Оптимизация опционной стратегии за рамками пиковой прибыли