Наложение скользящих средних, режимов пут-колл и двойного дна

Три слоя, одно вето

Эта архивная статья пересказывает схему работы 1990 года с фьючерсами на облигации, в которой сочетались скользящая средняя, коэффициент пут-колл и двойная вершина или двойное дно. Работа на более длинном горизонте вводится через скользящие средние плюс 13-недельный осциллятор чистого изменения, чтобы отделить тренд от диапазона, в котором предложение и спрос выглядят сбалансированными.

Скользящая средняя — это ретроспективное среднее упорядоченных цен, используемое и как 30-дневная базовая линия тренда, и как пятидневный ориентир внутри осциллятора растяжения. Коэффициент пут-колл — это 10-дневная средняя биржевого объёма колл относительно объёма пут, используемая для классификации оптимистичных и пессимистичных режимов опционного рынка. Двойная вершина или двойное дно — это повторный максимум или минимум в ценовой структуре, используемый как сигнал подтверждения только тогда, когда он согласуется с настроениями и преобладающим трендом по скользящей средней.

Контекст тренда и относительное положение

Контекст тренда использует 30-дневную скользящую среднюю плюс положение контракта относительно этой средней и максимумов и минимумов предыдущих шести месяцев. Относительное положение — это то, где текущая цена находится относительно 30-дневной скользящей средней и этих максимумов и минимумов.

Показание середины сентября находилось ниже 30-дневной средней, но выше минимумов апреля 1990. Сформулированное правило — не торговать против тренда.

Участие и бокс эквиволюма

Построение эквиволюма использует цену по вертикальной оси и объём по горизонтальной, поэтому каждая сессия — это бокс, ширина которого фиксирует участие. Бокс эквиволюма поэтому делает сильное или слабое участие видимым в ширине бара.

Сессии с большим объёмом, которые закрываются сильно, трактуются как конструктивные, слабые закрытия на большом объёме — как настораживающие, а сессии с малым объёмом — как обычно движущиеся против преобладающего тренда.

Тайминг растяжения по пятидневному осциллятору

Краткосрочное растяжение измеряется пятидневным осциллятором, равным последней цене минус пятидневная скользящая средняя. Этот разрыв со знаком отмечает, когда облигационный контракт растянулся примерно на один полный пункт.

Фьючерсный контракт на облигации описывается как обычно начинающий консолидацию, когда цена уходит на полный пункт, или 32/32, за эту пятидневную скользящую среднюю. TradersWeek в редакционном порядке использует этот осциллятор только для тайминга после того, как 30-дневный тренд уже допустил идею.

Режим по 10-дневной средней пут-колл

Температура толпы берётся из 10-дневной скользящей средней биржевого объёма колл относительно объёма пут. Около 80% трактуется как сильный спрос на путы, а выше 120% — как сильный спрос на коллы.

Этот показатель классифицирует оптимистичный против пессимистичного режима опционного рынка. В этой схеме он не заменяет вето 30-дневной скользящей средней.

Подтверждение по двойной вершине или двойному дну

Двойное дно считается более достоверным, когда этот показатель колл-пут одновременно очень низкий. Паттерн — это повторный максимум или минимум в ценовой структуре, а не самостоятельный триггер.

TradersWeek в редакционном порядке трактует двойную вершину или двойное дно как подтверждение только тогда, когда они согласуются с режимом опционного рынка и преобладающим трендом по скользящей средней, а не как самостоятельную причину действовать.