Построение циклического индикатора put-call ratio

Ряд сентимента, построенный слоями

Построение начинается с сырого ряда equity put-call и сначала обрезает значения до полосы от 0.45 до 0.90, чтобы ограничить влияние редких экстремумов. После этой обрезки ряд становится put-call-ratio: обрезанный ряд объёмов equity put-to-call, используемый как сентимент-вход для режимного контекста.

Редакторское прочтение: TradersWeek представляет последующие слои сглаживания, осциллятора и цикла как точку, в которой одно чтение потока опционов становится картой режима, а не сырым коэффициентом.

Первое экспоненциальное сглаживание

Первое сглаживание — это тройная экспоненциальная скользящая средняя с короткой задержкой; заявленная длина по умолчанию — пять дней. Этот шаг открывает стек exponential-smoothing, из которого формируются быстрый и медленный ряды.

Rainbow-average

Второе сглаживание накладывает десять последовательных двухпериодных взвешенных средних на тройной экспоненциальный ряд и делит сумму на десять. Эта цепочка и есть rainbow-average: последовательные двухпериодные взвешенные средние, применяемые после первого экспоненциального сглаживания.

Как формируется fast-Pcri

Быстрый построенный индикатор — это пятипериодное преобразование относительной силы этого rainbow-average, затем пятипериодная взвешенная скользящая средняя осциллятора. Результат — fast-Pcri, краткосрочная версия построенного индикатора для чтения ближней фазы цикла. Pcri — построенный индикатор put-call ratio, полученный после обрезки, сглаживания и осцилляторного преобразования.

Верхняя и нижняя опорные линии ставятся на 1.3 стандартного отклонения построенного ряда за 200 дней, средняя линия — на уровне 50.

Чтение двух горизонтов на карте цикла

Двухгоризонтное наложение построено так, чтобы краткосрочный и среднесрочный взгляды читались вместе относительно шести фаз ценового цикла. Slow-Pcri — среднесрочная версия построенного индикатора, наложенная на быстрый ряд. Dominant-cycle — шестифазная карта ценового цикла, которую построенный индикатор должен отмечать.

В разобранном примере фаза 3 продолжает рост индекса, пока построенный ряд всё ещё снижается. Фаза 4 — предупреждающий разворот ряда вверх при всё ещё растущей цене. Фаза 5 подтверждает, когда сам индекс разворачивается вниз.

Подтверждение экстремумов медленного ряда

Вершины и впадины медленного ряда считаются подтверждёнными, когда inverse-Fisher-transform этого ряда достигает границы 100 или нуля. Inverse-Fisher-transform — ограниченное подтверждающее преобразование, которым эти экстремумы медленного ряда помечаются как вершина или впадина.