Skip to main content
Дорожка Seasonality analysis
21 / 41
Поиск по архивуБиблиотека
Библиотека

2006выпуск C121-4

Сезонное окно удержания от промежуточных выборов до президентских

Архивные заметки измеряют окно от промежуточных выборов до президентских: от ноябрьского месячного закрытия каждого года промежуточных выборов до ноябрьского закрытия следующих президентских выборов. Редакционное прочтение: сохранить этот интервал как одну процедуру сезонной торговли, затем использовать детали четырехлетнего режима президентского срока, чтобы проверить наличие позднего минимума второго года, прежде чем двухлетнее удержание будет рассматриваться как действующий сигнал.

  • Окно от промежуточных выборов до президентских — это двухлетний интервал от ноябрьского месячного закрытия года промежуточных выборов до ноябрьского месячного закрытия следующего года президентских выборов.
  • Редакционное прочтение: оформить это окно как одну процедуру сезонной торговли с фиксированным удержанием с ноября по ноябрь и явным правилом оставаться в стороне.
  • Заметки о четырехлетнем режиме президентского срока используются, чтобы спросить, находится ли цикл в позднем минимуме второго года, прежде чем это удержание будет рассматриваться как действующий сигнал.
  • Недельные графики промышленного индекса Dow Jones минимумов промежуточных выборов 1994 и 2002 годов, включая минимумы, совпавшие с кризисом, иллюстрируют проверку режима, а не заменяют двухлетнее правило.
Записи этого разбора3 записи
Текущая дорожкаSeasonality analysis65 разборовSeasonal analysis67 разборовSeasonal trading90 разборов

Фиксированное окно с ноября по ноябрь

Обзор промышленного индекса Dow Jones после 1950 года сравнил ноябрьское месячное закрытие каждого года промежуточных выборов с ноябрьским месячным закрытием двумя годами позже, в год президентских выборов. В этой выборке более позднее закрытие было выше в каждом цикле.

То же измерение с ноября по ноябрь было также применено к более ранним циклам двадцатого века, идущим с 1902-04 по 1946-48.

Этот интервал и есть окно от промежуточных выборов до президентских: двухлетнее измерение от ноябрьского месячного закрытия года промежуточных выборов до ноябрьского месячного закрытия следующего года президентских выборов.

Одна процедура сезонной торговли

Процедура сезонной торговли — это единый проверяемый набор правил входа, выхода и оставания в стороне, период удержания которого и есть это окно с ноября по ноябрь.

Сравнение 1952-2000 противопоставило вход в октябре второго года с удержанием до закрытия выборного года входу в январе инаугурационного года с удержанием до сентября второго года.

Редакционное прочтение: эти контрастные окна показывают, что архив уже выделял разные интервалы удержания. Процедура, которой здесь учат, остается окном от промежуточных выборов до президентских, а не октябрьской или январской альтернативой.

Режим президентского срока

Режим президентского срока — это четырехлетний политический календарь, рассматриваемый как каркас рыночного режима, который может поместить одно сезонное удержание в контекст второго, третьего или четвертого года.

Исследование четырехлетнего политического цикла разделило президентский срок на 16 трехмесячных сегментов и описало типичную траекторию: слабость первой половины выборного года, сила второй половины, затем примерно полтора года снижения после выборов к минимуму середины второго года.

Погодовая разбивка рассматривала январь через сентябрь второго президентского года как примерно плоский с 1933 года и относила начало многих ростов третьего года к четвертому кварталу второго года. Исследование цикла акций, охватывающее 1942-44 через 2001-04, поместило средний рыночный минимум примерно на 1.87 года президентского срока, около середины октября второго года.

Эти заметки локализуют поздний минимум второго года: внутрисрочный кластер, в котором многие исторические минимумы приходились примерно на четвертый квартал второго года президентского срока.

Проверка режима перед действующим сигналом

Редакционное прочтение: использовать более дробную четырехлетнюю сезонность как проверку режима президентского срока, а не как вторую сделку. Прежде чем удержание с ноября по ноябрь будет рассматриваться как действующий сигнал, спросите, находится ли цикл в том кластере позднего минимума второго года. Если траектория все еще напоминает длинное снижение после выборов, процедура сезонной торговли может остаться в стороне.

Графики отдельных случаев промежуточных выборов

Недельные графики промышленного индекса Dow Jones использовались как разборы отдельных случаев минимумов промежуточных выборов 1994 и 2002 годов, каждый из которых рассматривался как начало многолетнего роста.

Цикловые заметки связывали большинство начал и окончаний медвежьих рынков с двумя годами после президентских выборов и перечисляли минимумы годов промежуточных выборов, которые приходили вместе с широко наблюдаемыми социальными или геополитическими кризисами. Минимум, совпавший с кризисом, — это минимум года промежуточных выборов, который исторически часто приходил, пока социальная или геополитическая тревога доминировала во внимании публики.

Редакционное прочтение: графики 1994 и 2002 годов — это разборы отдельных случаев позднего минимума второго года, иногда приходящего как минимум, совпавший с кризисом. Они показывают, как контекст режима президентского срока может подтвердить, что открывается окно от промежуточных выборов до президентских. Они не заменяют фиксированный период удержания с ноября по ноябрь.

Недельный DJIA около минимума промежуточных выборов 2002

Недельный DJIA снят с графика Prophet, напечатанного вместе со статьёй. Обвал конца 2002 примерно до 7300 — это впадина второго года; удержание с ноября по ноябрь от промежуточных выборов до президентских покупало эту зону и к выборам 2004 всё ещё было в плюсе: индекс около 10500, а тот же циклический бычий рынок продолжался в 2006.
Недельный DJIA снят с графика Prophet, напечатанного вместе со статьёй. Обвал конца 2002 примерно до 7300 — это впадина второго года; удержание с ноября по ноябрь от промежуточных выборов до президентских покупало эту зону и к выборам 2004 всё ещё было в плюсе: индекс около 10500, а тот же циклический бычий рынок продолжался в 2006.DJIA · weekly · 2001-01-01T00:00:00.000Z по 2006-09-30T00:00:00.000Z

Снято с недельного растра и округлено до ближайших 100 пунктов; скриншот не позволяет более высокой точности. Жёлтая метка на оригинале стоит на отскоке конца 2002 после октябрьского минимума. Котировка в шапке 11103.71 — тогдашнее текущее значение, а не точка в этом окне.

Не является инвестиционной рекомендацией. Исторический материал не подтверждает актуальную результативность метода.
21 из 41 в дорожке «Seasonality analysis»
20081-4 с.Дальше про «Seasonality analysis»Двухслойные режимы рынка акций на основе сезонности и ценовой историиСезонный анализ группирует изменения индекса по календарному месяцу и по месту в четырёхлетнем цикле президентского года, чтобы описать типичные внутригодовые режимы.
Все разборы дорожки · 41 разбор
  1. 1989Оценка объёма площадок как сигнала спекулятивной широты
  2. 1991Ценово-взвешенная средняя из тридцати бумаг как учебный класс сезонного режима
  3. 1991Ранжированные полугодовые изменения ставок как фильтр сигнала по акциям
  4. 1991Демографическая волна как оверлей рыночного режима
  5. 1994Сезонные режимы диапазона как контекстный оверлей для фьючерсов
  6. 1996Оценка партийных президентских сроков как режимов рынка акций
  7. 1996Доминирующий цикл — это базовая линия, а не перепечатка
  8. 1996Сезонность и режимы цикла президентских выборов
  9. 1997Наслоение календарных режимов вокруг выборных лет
  10. 1997Календарная сезонность как проверяемая торговая процедура
  11. 1997Задержка лунной фазы как проверяемый сезонный режим
  12. 1998Построение сезонной системы без подгонки под историю
  13. 1999Жизненный цикл толпы как карта рыночного режима
  14. 2001Режимно-зависимый тайминг циклов после четырёхлетних и сезонных минимумов
  15. 2002Кейс 2002 года: сезонный отбор, который начинается с режима
  16. 2002Сезонные окна и правила доминантного цикла
  17. 2002Пятидесятичетырёхлетний цикл оптовых цен как карта режимов инфляции–дефляции
  18. 2004Правило чемпионской конференции как кейс годового режима
  19. 2004Сезонность года выборов как контекст торгового режима
  20. 2006Инверсия two-ten как межрыночный фильтр режима
  21. 2006Сезонное окно удержания от промежуточных выборов до президентских
  22. 2008Двухслойные режимы рынка акций на основе сезонности и ценовой истории
  23. 2008Сезонные фьючерсы как фильтр режима, а не календарное правило
  24. 2008Повторная проверка сезонных правил при смене режимов
  25. 2010Ступенчатые календари кукурузы и пшеницы как доллар-нейтральные сезонные спреды
  26. 2011Назовите трендовый режим S&P 500 до использования недельной и месячной сезонности
  27. 2012Сезонные окна, которые ждут подтверждения
  28. 2013Ротация pair-sleeve как двухсостоятельный секторный regime-switch
  29. 2013Лунная фаза как сезонный оверлей на подразумеваемую волатильность
  30. 2013Сезонные максимумы сои в пятилетнем режиме переходящих запасов
  31. 2014Налоговая фиксация убытков в конце года как сезонный режим
  32. 2017Оверлеи календарных окон, которые глушат механические сигналы без переписывания системы
  33. 2017Учебный кейс четырёхлетнего цикла и объёма по секулярному медвежьему рынку
  34. 2017Рассматривайте оценочный климат как климат, а экстремумы implied-volatility — как погоду
  35. 2019Сезонная глубина против отслеживания при определении размера фьючерсной позиции
  36. 2019Совмещение циклических прогнозов с сезонными режимами
  37. 2019Гейты хит-рейта для оценки сезонного режима
  38. 2019Июль–октябрь как сезонное окно, а не повод владеть бумагой
  39. 2020Чек-лист рецессионного режима по valuation stretch и кривой доходности
  40. 2020Рассматривайте сезонную идею как процедуру удержания «держать или ждать»
  41. 2020Одна позиция как рукав на карте сезонных режимов
По областиСезонность и режимы131 разборПо году200692 разбора
Все 65 разборов с записью «Seasonality analysis»
Тоже про «Seasonality analysis»5 разборов
1991Ценово-взвешенная средняя из тридцати бумаг как учебный класс сезонного режима1997Наслоение календарных режимов вокруг выборных лет2008Повторная проверка сезонных правил при смене режимов2008Сезонные фьючерсы как фильтр режима, а не календарное правило2010Ступенчатые календари кукурузы и пшеницы как доллар-нейтральные сезонные спреды