Skip to main content
Дорожка Intermarket analysis
5 / 33
Поиск по архивуБиблиотека
Библиотека

1993выпуск C011-4

Спецификация разрыва доходностей акций и облигаций как режима удержания или воздержания

Редакторское прочтение: недельный разрыв доходностей акций и облигаций остаётся лишь спредом, пока четырёхнедельный сглаживатель, 26-недельное самосравнение и пороги переключения плюс-минус 0.20 не записаны как одна механическая процедура удержания или воздержания.

  • Недельный разрыв доходностей акций и облигаций — это дивидендная доходность Dow Jones Industrial Average минус доходность корпоративных облигаций наивысшего качества, поэтому 3 процента доходности акций против 8 процентов доходности облигаций равны -5.00.
  • Конструкция следует тренду четырёхнедельной скользящей средней, а не абсолютному уровню спреда, и измеряет этот тренд сравнением запаздывающих средних с интервалом 26 недель.
  • Гистерезисная оценка благоприятна при +0.20 и выше и неблагоприятна при -0.20 и ниже, и она сохраняется в силе, пока не достигнут противоположный порог в 0.20 пункта.
  • Правило удержания или воздержания сохраняет позицию в индексе акций только пока оценка благоприятна; немногие из полученных сигналов совпадают с крупными разворотами рынка, и материал говорит не использовать конструкцию как самостоятельное правило решения.
Записи этого разбора3 записи
Текущая дорожкаIntermarket analysis136 разборовMechanical trading system158 разборовMoving average449 разборов

Спред ещё не режим

Разрыв доходностей акций и облигаций — это недельная разница между дивидендной доходностью Dow Jones Industrial Average и доходностью корпоративных облигаций наивысшего качества. Когда доходность акций составляет 3 процента, а доходность облигаций наивысшего качества — 8 процентов, этот недельный спред равен -5.00.

Редакторское прочтение: такой недельный разрыв со знаком по-прежнему лишь вход. Он становится проверяемым режимом удержания или воздержания только после того, как четырёхнедельный сглаживатель, 26-недельное самосравнение и пороги переключения плюс-минус 0.20 записаны как одна механическая процедура.

Сглаживатель и сравнение запаздывающих средних

Конструкция считает тренд четырёхнедельной скользящей средней спреда важнее абсолютного уровня спреда. Эта четырёхнедельная скользящая средняя — простое среднее четырёх последних недельных значений разрыва.

Состояние тренда — это сравнение запаздывающих средних: текущая четырёхнедельная средняя минус четырёхнедельная средняя 26 недель назад.

Оценка, пороги переключения и правило удержания или воздержания

Разность запаздывающих средних +0.20 или выше присваивает благоприятную оценку рынка акций. Разность -0.20 или ниже присваивает неблагоприятную оценку. Каждая гистерезисная оценка сохраняется в силе, пока позднее не будет достигнут противоположный порог в 0.20 пункта.

Правило удержания или воздержания держит позицию в индексе акций только пока оценка благоприятна и остаётся вне рынка, пока оценка неблагоприятна.

Редакторское прочтение: замкнутый объект — эта законченная процедура, а не утверждение, что сам сырой разрыв доходностей отмечает крупные развороты.

Не является инвестиционной рекомендацией. Исторический материал не подтверждает актуальную результативность метода.
5 из 33 в дорожке «Intermarket analysis»
19961-5 с.Дальше про «Intermarket analysis»Построение dual-gate входов в облигационный фонд по скачкам золота и серебраDual-gate определяет лонг или шорт только когда одновременно истинны процентный скачок индекса золота и серебра и гейт впадины или гейт пика облигационного фонда.
Все разборы дорожки · 33 разбора
  1. 1990Policy-auction-spread как недельный фильтр режима рынка акций
  2. 1992Электроэнергетика как контекст режима облигаций
  3. 1992Чтение доллара как проверка режима ставок
  4. 1992Оценка недельного межрыночного контекста для режимов рынка акций
  5. 1993Спецификация разрыва доходностей акций и облигаций как режима удержания или воздержания
  6. 1996Построение dual-gate входов в облигационный фонд по скачкам золота и серебра
  7. 1996Назовите режим до пробоя сектора
  8. 2002Падающие цены переворачивают подтверждение акций и облигаций
  9. 2003Четыре рукава на одной доске режимов: золотодобытчики, REIT, векселя и акции
  10. 2003Четыре валютных режима для иены, луни, фунта и австралийского доллара
  11. 2003Читайте золото через режим доллара, хедж-спред и стоп
  12. 2003Когда дефляция переворачивает карту акций и облигаций
  13. 2003Режимные доски товарных подгрупп и двойные средние
  14. 2003Чтение режима ликвидности, когда золото, облигации и акции растут вместе
  15. 2003Общий недельный чек-лист для четырёх страновых фондов
  16. 2004Size-and-style sleeves как недельная карта режима
  17. 2004Страновые закрытые фонды делили один чеклист средних и четыре режима
  18. 2004Снимок 2004 года по четырём парам: валютный режим долларового блока
  19. 2005Страновые фонды закрытого типа как сравнение недельных режимов
  20. 2005Недельные карты режимов для товарных подгрупп, взвешенных по производству
  21. 2005Четыре технологических рукава на одной недельной карте режимов
  22. 2006Австралийский доллар как фильтр сырьевого режима и тайминга
  23. 2008Скользящие средние на двойном листинге как тест режима толпы
  24. 2008Межрыночный контекст режима для одной сделки
  25. 2010Индекс доллара, кросс-курсы и сырьевой контекст для целей на форексе
  26. 2010Свечи сессий золота и серебра на форексе как контекст режима металлов
  27. 2012Режим кривой доходности и тайминг акций
  28. 2013Формы кривой доходности как контекст режима фондового рынка
  29. 2013Спреды доходностей как страновой контекст режима рынка акций
  30. 2016Кредитные спреды как фильтр режима кэш для акций
  31. 2016Летнее затишье — это ошибка контекста
  32. 2019Спреды финансового сектора как режимные сигналы вокруг глобального стейблкоина
  33. 2019Режим отрицательной доходности как межрыночный фильтр для акций
По областиМежрыночный анализ и спрэды148 разборовПо году199376 разборов
Все 136 разборов с записью «Intermarket analysis»
Тоже про «Intermarket analysis»5 разборов
1996Walk-forward оценка правил облигационного фонда по золотому индексу1997Окна walk-forward как диагностика нестабильности параметров2012Золото как режим-зависимый хедж в кризисе еврозоны2017Обновление межрыночных систем после сдвигов корреляции1990Policy-auction-spread как недельный фильтр режима рынка акций