Когда поиск действия подменяет процесс принятия решения

Компульсивность зафиксирована как сбой процесса

Клиницист, разбиравший психологические профили большого числа трейдеров фьючерсов и опционов, отнёс компульсивность к числу наиболее серьёзных сбоев процесса. Этот разбор оценил, что около 5 процентов до 10 процентов выборки соответствуют паттерну компульсивного гэмблинга.

Людей, уже потерявших 250000 долларов или больше, по-прежнему описывали как остающихся активными и избегающих помощи. Запись отделяет сохранение активности от любого завершённого выхода или правила воздержания.

Группа взаимной поддержки при компульсивном гэмблинге недавно начала рассматривать котируемые акции, опционы и фьючерсы как гэмблинг для компульсивных участников. Около 20 до 30 человек за шестимесячный период имели эти рынки как единственную гэмблинг-активность.

Как вовлечённость начиналась и возобновлялась

Вход во фьючерсы последовал за рекламируемой прибылью на контракт на небольших движениях серебра и пробной сделкой на три контракта, которая дала прибыль в 1000 долларов. После этой пробы вовлечённость росла по мере роста убытков, а не согласно письменной процедуре входа, выхода и воздержания.

Случайные прибыльные эпизоды были определены как фактор, который возобновлял процесс. Воображаемые альтернативные пути к очень крупной выплате затем считались достаточным основанием продолжать.

Ежедневный распорядок и оборот сессии

Ежедневный распорядок был выстроен так, чтобы сохранять допуск к следующей сессии. Он шёл от раннего мониторинга через присутствие у брокера весь день до усилий после закрытия закрыть маржин-коллы.

Внутридневной оборот достигал четырёх или пяти сделок в день и был нацелен на покупку минимума сессии и продажу максимума сессии. Прибыльные дни оставляли нетронутыми в погоне за гораздо более крупным результатом.

Маржинальный стресс, внешние средства и ликвидация

После крупных убытков цель сместилась на возврат денег. Оставшийся капитал в 5000 долларов был направлен в надежде на экстремальный многонедельный лимитный ход вместо плана с ограниченным риском.

Средства с совместно контролируемого семейного счёта были взяты без требуемой второй авторизации, чтобы закрыть маржин-колл и чтобы оператора не вынудили покинуть рынок.

Когда наличные были исчерпаны, были подписаны документы, заложившие домашние и семейные активы ради 45-дневной отсрочки маржин-колла. Затем позиция была ликвидирована. Оператор позднее заключил, что компульсивный процесс не может стать выигрышной рыночной процедурой ни при каком состоянии рынка.

Что должен выдавать процесс принятия решения

Редакторское прочтение: архивный рабочий процесс выбирал сделки и оставался в них, чтобы оставаться в рынке. Этот паттерн — поиск действия. Претрейд-чеклист — это короткая последовательность проверок правила, состояния рынка и ограничений, которая может отказать в сделке, в том числе когда оператор ищет действие или восстановление. Правило воздержания — это выход «остаться в стороне», когда эти проверки не проходят. Это результат системы, а не бездействие.

Редакторское прочтение: recovery-сайзинг увеличивает обязательства после убытков, чтобы отыграть предыдущие результаты. Обязательство в 5000 долларов, несанкционированные семейные средства и заложенные домашние активы держали экспозицию открытой после исчерпания наличных. Маржинальный фильтр — это жёсткая проверка экспозиции, которая должна уметь блокировать, сокращать или принудительно закрывать позицию до и во время позиции. Он должен сработать до того, как оставшемуся капиталу зададут размер, чтобы вернуть деньги.

Редакторское прочтение: процесс принятия решения — это совокупная процедура, которая превращает состояние рынка, ограничения счёта и состояние оператора во вход, выход или отсутствие сделки. Без чеклиста, который может выдать воздержание, и без маржинального фильтра, который может наложить вето на размер позиции, процедура неполная, пока оператор остаётся активным.