Режимно-зависимые шансы после направленных ценовых серий

Одна процедура для трёх действий

Направленная серия — это последовательность закрытий, которые сохраняют тот же знак. Счёт начинается с нулевого сброса, когда закрытие печатается противоположно предыдущему дню, затем растёт только пока последующие закрытия сохраняют тот же знак.

Как редакционное прочтение, TradersWeek трактует каждое закрытие того же направления как смену статистического режима, а не как ещё одно независимое испытание. Учебная задача — записать одну процедуру, которая считает серию, обновляет шансы следующего дня только по этому пути и затем принуждает к трёхстороннему выбору: остаться с движением, фейдить к среднему или остаться в стороне в парной книге. Продолжение и возврат никогда не оцениваются так, будто это одно и то же состояние.

Шансы, которые зависят от пути

Условная вероятность — это шанс события при том, что предшествующее событие произошло или не произошло. Поэтому шансы следующего периода трактуются как зависящие от предшествующей серии, а не как безусловная вероятность, которая рассматривала бы день как независимое испытание. Runs-test проверяет, ведут ли себя последовательные исходы того же или противоположного направления как независимые испытания или как кластеризованный, зависимый от пути ряд.

Честная монета представлена как сохраняющая шанс 50 процентов любой из сторон после любой полосы. Эта картина противопоставляет статичные независимые испытания акции, чьи шансы разрешено менять от одного случая к другому.

Допущение, что серия должна развернуться, потому что она уже длилась, отделяется от случая, в котором историческая выборка показывает смещение лучше 50 процентов вверх или вниз после серии заданной длины. Первое убеждение — это ошибка игрока: статичный процесс трактуется так, будто он должен развернуться после полосы, хотя шансы следующего испытания не изменились.

Продолжит ли инструмент серию или развернётся после указанного числа дней одного направления, трактуется как историческая величина для оценки, а не как факт, известный заранее.

Продолжение или возврат как противоположные режимы

Заявлены два противоположных режима. Серия может продолжать повышать шансы продолжения до перегиба, либо каждый следующий день вдали от среднего может повышать шансы разворота, так что шестидневная серия трактуется как увеличивающая шанс, что седьмой день развернётся.

Возврат к среднему — это правило, которое трактует расстояние от опорного среднего как повышающее шанс противоположного движения, а не дальнейшего продолжения. Вход против хода только потому, что он уже растянулся, отличают от оценки шансов продолжения против возврата к среднему, включая путь, который дал экстремальное показание осциллятора.

Парная книга как путь остаться в стороне

Выборки лонг- и шорт-серий одного дня можно выбирать, не опираясь на общее направление рынка. Долларово-нейтральная книга или волатильностно-нейтральная книга описывается как способ снизить влияние этого рынка на совокупные позиции.

Парный трейдинг — это лонг и шорт на одном горизонте в связанных инструментах, предназначенный изолировать относительное движение и при этом снизить общую рыночную экспозицию. Спаривание акции со связанным секторным фондом или рыночным прокси описывается как способ оставаться более рыночно-нейтральным, торгуя относительный спред, и та же конструкция, как сказано, применима на внутридневных, овернайт или недельных свинг-горизонтах.

Сравнение символа с широким рыночным прокси предлагается как проверка обычного против текущего совместного движения, с оговоркой, что совместное движение может не сохраниться.

Как редакционное прочтение, остаться в стороне в этой парной книге — это третье действие той же процедуры, а не отдельное исследование. «Остаться», «фейдить» и воздержание выбираются вместе на периоде удержания системы, так что продолжение и возврат никогда не оцениваются как одно состояние.