Отбирайте ликвидность фьючерсов по открытому интересу и равному долларовому размеру

Предторговый скрининг ликвидности

liquidityFilter — это предторговый скрининг, который оставляет только фьючерсные контракты, чья активность, открытый интерес и издержки реализации выглядят исполняемыми. Рейтинг ликвидности фьючерсов может отметить каждый листинговый контракт так, что больше отметок означает большую торговую активность, а одна отметка или её отсутствие означает слабую активность.

openInterestAnalysis использует незакрытые открытые фьючерсные позиции как входной параметр ёмкости по размеру при оценке того, можно ли войти в контракт и выйти из него.

Как строится рейтинг

Рейтинг получается умножением стоимости пункта контракта, максимального ценового движения за три года, открытого интереса контракта и volumeFactor. Эта корректировка на объём обычно находится между одним и четырьмя.

volumeFactor — это большее из единицы и экспоненты натурального логарифма объёма, делённого на натуральный логарифм 5000, минус два. Он повышает или понижает ранг ликвидности, когда проторгованный объём необычно низок или высок.

Равный долларовый размер

Рынки в списке уравниваются указанием того, сколько контрактов каждого фьючерсного продукта нужно торговать, чтобы каждая строка представляла тот же трёхлетний долларовый ценовой диапазон.

contractsToTradeForEqualDollarSize — это то самое уравнивающее число контрактов. Оно определяется как долларовая стоимость тика, умноженная на максимальную ценовую экскурсию за три года, так что каждая запись в этом столбце стоит на одной долларовой основе.

Относительная ликвидность контракта

relativeContractLiquidity — это сравнительная оценка того, насколько легко листинговый фьючерсный продукт можно купить и продать. Она определяется как уравнивающее число контрактов, умноженное на совокупный открытый интерес и на volumeFactor.

Блокировка маржи и оборачиваемость акций

effectivePercentMargin — это величина маржи, делённая на трёхлетний диапазон долларовой стоимости контракта, затем умноженная на сто, чтобы сравнить блокировку маржи с историческим долларовым колебанием каждого рынка.

Для листинговых акций shareTurnover трактует объём за период, выраженный как процент от числа акций в обращении, как прокси коэффициента оборачиваемости для торговой ликвидности.