Skip to main content
Дорожка Expected value
18 / 22
Поиск по архивуБиблиотека
Библиотека

2015выпуск C0249

Оцените выигрыш, боковик и убыток до входа в акцию

До входа в акцию превратите факты сессии в ветви «если — то», затем не считайте привычный набросок соотношения риск-доходность законченным, пока пути выигрыша, боковика и убытка не взвешены по вероятностям в математическое ожидание.

  • Сформулируйте стратегию как правила «если — то» для типа инструмента, рыночных условий и критериев сделки и учитывайте как потенциал выигрыша, так и величину убытка.
  • Математическое ожидание — это вероятность выигрыша, умноженная на величину выигрыша, минус вероятность убытка, умноженная на величину убытка, и это ожидание по сделке, а не желаемая прибыль.
  • Вероятность нельзя назначить только по сетапу. Необходимы путь акции и состояние рынка, сектора и отраслевой группы, а также дисперсия и волатильность.
  • Соотношения риск-доходность по поддержке и сопротивлению — это шаг к учёту величины убытка, но математическое ожидание — это шаг, который улучшает стандартизированное соотношение риск-доходность.
Записи этого разбора3 записи
Decision tree3 разбораRisk-reward ratio29 разборовТекущая дорожкаExpected value40 разборов

Сформулируйте стратегию как правила «если — то»

Стратегия формулируется как правила «если — то» для типа инструмента, рыночных условий и критериев сделки. Правило «если — то» — это записанное условие, которое разрешает действие лонг или шорт только после того, как зафиксирован указанный факт цены или контекста. Та же формулировка должна учитывать как потенциал выигрыша, так и величину убытка.

Постройте дерево решений из фактов сессии

Дерево решений — это упорядоченный набор наблюдений по цене, диапазону и контексту, которые порождают ветви «если — то» для сетапа по одной акции или хеджированного сетапа. В числе входов для этих правил указаны предыдущее закрытие, предыдущие максимум и минимум, пяти-, десяти- или двадцатидневные максимумы и минимумы, пивот и проецируемые уровни, открытие, максимум и минимум текущей сессии, а также процент от Average True Range.

Примеры ветвей охватывают закрытие гэпа к предыдущему закрытию, лестницу более высоких открытий и закрытий, сопоставляемую с пивотом и полосой Average True Range в 35 процентов, и ретест двадцатидневного максимума или минимума после пробоя вверх или пробоя вниз. Полоса Average True Range — это масштабированное по волатильности расстояние от пивота или опорного уровня, которое используют, чтобы найти зону входа, а не фиксированный ценовой сдвиг.

Оцените, как учитывается убыток

Сопоставляются три ступенчатых подхода. Первый — вход без плана по убытку. Второй — постановка стопа на 0.50 от входа. Третий — назначение вероятностей росту, боковику и снижению до расчёта математического ожидания.

Математическое ожидание определяется как вероятность выигрыша, умноженная на величину выигрыша, минус вероятность убытка, умноженная на величину убытка. Оно подаётся как ожидание по сделке, а не как желаемая прибыль.

Взвесьте выигрыш, боковик и убыток в математическое ожидание

В разобранном примере лонга 50-процентная вероятность прироста 1.00, 20-процентная вероятность отсутствия движения и 30-процентная вероятность снижения на 0.50 дают математическое ожидание 0.35. Эта величина трактуется как положительное ожидание, а не исходная цель 1.00.

Вероятность нельзя назначить только по сетапу. Необходимы путь акции и состояние рынка, сектора и отраслевой группы, а также дисперсия и волатильность.

Вероятностно-взвешенные траектории лонг-сетапа на $1

Трейдеру, который закладывает в расчёт только выигрыш в $1, всё равно нужно видеть ветки застоя и убытка. Взвешивание 50% шанса на +$1.00, 20% шанса отсутствия движения и 30% шанса снижения на $0.50 даёт математическое ожидание +$0.35, а не доллар преимущества. Эти вероятности и суммы в долларах приведены в примере расчёта математического ожидания в колонке, а не считаны с построенной кривой.
Трейдеру, который закладывает в расчёт только выигрыш в $1, всё равно нужно видеть ветки застоя и убытка. Взвешивание 50% шанса на +$1.00, 20% шанса отсутствия движения и 30% шанса снижения на $0.50 даёт математическое ожидание +$0.35, а не доллар преимущества. Эти вероятности и суммы в долларах приведены в примере расчёта математического ожидания в колонке, а не считаны с построенной кривой.Single-stock long setup (illustrative)

Источник трактует траекторию застоя как исход в ноль долларов. Математическое ожидание $0.35 равно 0.50×1.00 + 0.20×0.00 − 0.30×0.50.

Используйте математическое ожидание после соотношения риск-доходность

Соотношения риск-доходность по поддержке и сопротивлению — это шаг к учёту величины убытка. Соотношение риск-доходность — это статическое сравнение планируемого расстояния прибыли с планируемым расстоянием убытка от уровня, и оно считается незавершённым, пока не привязаны вероятности. Математическое ожидание подаётся как шаг, который улучшает стандартизированное соотношение риск-доходность.

Не является инвестиционной рекомендацией. Исторический материал не подтверждает актуальную результативность метода.
18 из 22 в дорожке «Expected value»
201623-24 с.Дальше про «Expected value»Стройте математическое ожидание, ограничивая убытки и размер выигрышейНа серии сделок математическое ожидание — это совокупный эффект того, как часто встречаются прибыльные и убыточные сделки и насколько велика каждая группа в среднем.
Все разборы дорожки · 22 разбора
  1. 1995Предторговый чек-лист, который ограничивает убыток до ордера
  2. 1998Аудит журнала по выходам, payoff и пересечениям
  3. 1998Фильтр return-to-loss для оценки с учётом просадки
  4. 2000Сочетайте историческую волатильность с фильтрами отношения доходности к убытку
  5. 2001Конструкция credit-spread, которая может провалиться ещё до отправки любой заявки
  6. 2002Оценка механических систем на рынке трейдеров
  7. 2002Прибыльность как граница, задаваемая RWL и комиссией
  8. 2004Матрица безубыточности для дейтрейдинга: размер и винрейт
  9. 2006Пропуск, размер и математическое ожидание как одна процедура
  10. 2006Проверяемая внутридневная процедура от сетапа до стэнд-дауна
  11. 2007Плановое предложение ликвидности в точке перегиба
  12. 2011Стиленезависимый фильтр математического ожидания для оценки систем
  13. 2011Отделяйте покупательную способность от размещённого рискового капитала
  14. 2012Проектируйте до торговли: тестирование механических систем
  15. 2014Идеальный трейдер задним числом как претрейд-фильтр
  16. 2014Когда математическое ожидание и лимиты просадки расходятся
  17. 2015Сигнал, подтверждение и инвалидация до сделки
  18. 2015Оцените выигрыш, боковик и убыток до входа в акцию
  19. 2016Стройте математическое ожидание, ограничивая убытки и размер выигрышей
  20. 2017Оцените математическое ожидание, прежде чем принимать сделку
  21. 2017Тесты лестницы размера для ограничений просадки и математического ожидания
  22. 2017Оценить разрыв корреляции high-yield как одну зафиксированную процедуру
По областиПроцесс принятия решений77 разборовПо году201595 разборов
Все 40 разборов с записью «Expected value»
Тоже про «Expected value»5 разборов
1991Нечёткие правила, которые превращают дневную ширину рынка в консенсус сессииDecision tree2005Гибридные деревья решений и распознавание образов для трендовых правилDecision tree1994Ожидаемая продолжительность жизни рынка как фильтр рискаRisk-reward ratio1995Предторговый чек-лист, который ограничивает убыток до ордераRisk-reward ratio1998Фильтр return-to-loss для оценки с учётом просадкиRisk-reward ratio