Заранее зафиксируйте стоп и требуйте избыточную отдачу

Отбору всё равно нужен процесс работы с убытком

Технический или фундаментальный отбор может выявить кандидатов. Сам по себе он не способен обеспечить стабильно прибыльную книгу сделок. Необходим управляющий процесс для убытков и экспозиции.

Цель кампании — совокупный успех по всем схваткам, а не победа в каждой сделке. Некоторые убыточные отборы всё равно могут оставить книгу сделок в плюсе, если убытки остаются ограниченными.

Заранее заданный стоп-лосс

У каждого отбора заранее задан объём денег под риском, обычно в виде ментального стопа 10, 15 или 20 процентов. После этого уровня схватка, которая не складывается с самого начала, закрывается.

Запланированный стоп не расширяют и не отменяют в надежде, что неблагоприятное движение развернётся. Стоп-лосс — это заранее заданный процент или цена, при которых убыточная позиция закрывается, чтобы запланированный риск не увеличивался после входа.

Соотношение риск-вознаграждение для смешанной книги

Если прибыльные и убыточные сделки случаются одинаково часто и убыточные обрезают на 10 процентах, прибыльные должны приносить существенно больше 20 процентов, чтобы книга сделок оставалась в плюсе. Требуемый прирост растёт вместе с размером рискуемой цели.

Соотношение риск-вознаграждение — это сравнение между убытком, который принимается, если идея не сработала, и приростом, необходимым, чтобы смешанная последовательность исходов в итоге оставалась в плюсе.

Реализованная цель

Когда цель достигнута, её пересматривают, а не автоматически продлевают. Прибыльный результат не считают завершённым, пока выручка не реализована. Реализованная цель — это прибыльный результат, который засчитывается только после фиксации выручки и когда позиция больше не подвержена развороту.

Предторговый чек-лист

Предторговый чек-лист — это фиксированная последовательность решений до размещения капитала: сколько рисковать, где выходить при ошибке, какая отдача требуется и когда оставаться в стороне.

Редакторская заметка: применяйте ту же последовательность после исполнения заявки. Стоп, требуемая отдача и решение оставаться в стороне остаются такими, какими были записаны до размещения капитала.

Распределение проб и режим отказа

Капитал делится на ограниченные пробы, а не концентрируется. Имена ниже 10 считают более неустойчивыми. Имена выше 45 считают более медленными в крупных процентных движениях.

Распределение проб — это ограниченная доля капитала, которой проверяют, реальна ли предполагаемая возможность, вместо того чтобы сразу вкладывать весь счёт. Режим отказа — крупный убыток или ставка all-in на одну победу. Позиции рассматривают как рассчитанные, ограниченные риски, а не как ставку всей силы.