Доля диапазона сессии: валютные фьючерсы против мини-индекса

Привычная цель — не площадка по умолчанию

Редакторское прочтение: рассматривайте круглую дневную цель в пунктах по знакомому индексу как фильтр исполнения, а не как причину по умолчанию сидеть на этой площадке. Переведите цель в долю типичного сессионного диапазона инструмента и сидите только в тех часовых окнах, которые исторически печатали достаточно аукциона, чтобы размер заявки был реализуем.

Архив фиксирует октябрьское сравнение 2009 года дневного хода мини-S&P с валютными фьючерсами в шкале эквивалента мини-S&P, затем накладывает двухчасовые диапазоны евро на сессионные часы. Эти шаги — исторический рабочий процесс. Это не актуальная рекомендация площадки.

Та же цель в пунктах как доля дневного диапазона

В октябре 2009 года мини-S&P в среднем давал 19.27 пункта дневного хода, поэтому дневная цель в пять пунктов составляла около 26 процентов этого среднего диапазона. За 22 октябрьские сессии 2009 года мини-S&P превышал 30 пунктов в два дня и оставался ниже 20 пунктов в 12 дней.

Фьючерсы на австралийский доллар в среднем давали 142.09 пункта в день, что указано как 28.42 пункта в эквиваленте мини-S&P, поэтому цель в пять пунктов в эквиваленте мини-S&P составляла около 17.5 процента этого среднего. В той же октябрьской выборке австралийский доллар показал 10 дней по 150 и более пунктов и семь дней ниже 100 пунктов против двух широких дней и 12 медленных дней у мини-S&P.

Среди остальных валютных фьючерсов самые большие октябрьские средние дневные ходы в пунктах эквивалента мини-S&P были у евро и иены: 33.22 и 31.13. Когда эти средние превышали 30 пунктов в эквиваленте мини-S&P, дневная цель в три пункта формулировалась как около 10 процентов этого среднего хода.

Как часто печатался диапазон

В пунктах эквивалента мини-S&P счётчики дней выше 30 против дней ниже 20 составляли ES 2/12, британский фунт 5/10, канадский доллар 8/3, евро 12/1, швейцарский франк 1/3 и японская иена 10/3.

Редакторское прочтение: контракт, чей типичный день уже покрывает цель, всё равно должен показывать этот диапазон достаточно часто, чтобы заявка успела исполниться. Октябрьские счётчики отделяют контракты, которые печатали широкие эквивалентные дни, от тех, что большую часть выборки провели ниже 20 эквивалентных пунктов.

Сидите в тех часах, которые исторически печатали аукцион

Карта сессий, использованная в кейсе, отмечала Франкфурт 2:00-10:00 am ET, Лондон 3:00-11:00 am ET, Нью-Йорк 8:00 am-4:00 pm ET, Сидней 4:00 am-noon ET и Токио 6:00 pm-2:00 am ET.

Для двухчасовых окон евро в октябре 2009 года самые широкие средние диапазоны были 11 am-1 pm ET — 108.59 и 8-10 am ET — 107.27. Ни одно окно не было обозначено как сессия открытия рынка.

За период октябрь 2008-октябрь 2009 самые высокие средние 120-минутные диапазоны евро приходились на 10:00 am-noon, noon-2:00 pm и 4:00-6:00 am. Каждое 120-минутное окно после открытия превышало соответствующий период открытия.

Редакторское прочтение: после того как цель переформулирована как доля типичного диапазона, оставшийся фильтр — часы. Карта евро в архиве оставляла более широкие средние двухчасовые диапазоны в пересекающихся часах сессий, включая окна, которые не были открытием.