Сопоставляйте правила тренда и пробоя с состоянием рынка

Система пишется под одно условие

Торговая система — это параметризованный набор правил, построенный вокруг индикаторов и прайс-экшена под конкретное рыночное условие. Это не стратегия, не программное обеспечение и не одиночный сигнал входа.

В этом архивном изложении механическая торговая система — это полный, проверяемый набор правил входа, выхода и воздержания, построенный вокруг индикаторов и прайс-экшена под одно заявленное рыночное условие. Рыночное условие означает преобладающую структуру — направленную, формирующую платформу, широкодиапазонную или коррекционную, — под которую были написаны эти правила.

Несоответствие условию

Разочаровывающие результаты стратегии часто связаны с несоответствием условию: те же правила применяют вне рыночной структуры, под которую они были написаны.

Семейства систем писались по мере изменения рыночной структуры, поэтому выбор — это соответствие между текущим условием и процедурой, разработанной для этого условия.

Когда применяются правила следования за трендом

Трендовая система — это направленная процедура, которая предполагает крутой, устойчивый рост или снижение. Как правило, она использует плотные стопы и несколько крупных прибыльных сделок, чтобы компенсировать множество небольших убытков.

Трендовые системы предполагают сильный восходящий или нисходящий тренд, описываемый как угол подъёма или снижения не менее 35 градусов при коротких, мелких откатах или слабых консолидациях. Они написаны для быстрых или спекулятивных направленных рынков.

В боковике или рваных условиях эти правила дают повторяющиеся небольшие или умеренные стоп-ауты. Такая последовательность — это выпиливание: стоп-ауты, которые появляются, когда направленные правила применяют к боковому или рваному прайс-экшену.

Направленные фазы описываются как занимающие около 30 to 35 процентов рыночного времени, поэтому чисто трендовый свод правил неприменим на протяжении длительных отрезков календаря.

Когда применяются правила пробоя

Пробойная система — это процедура, которая входит во время узкой платформы или консолидации и удерживает позицию через последующий импульс, часто как позиционная или среднесрочная сделка. Платформа — это относительно узкий боковой или консолидационный отрезок, который может предшествовать стоимостному импульсу.

Пробойные системы рассматривают стоимостной рынок как рынок, который формирует платформы, часто с накоплением крупными лотами в узком боковом диапазоне, а затем даёт импульс, иногда около дат отчётности.

Пробойные процедуры могут оставаться применимыми, когда рынки слабые или рваные, потому что они ждут завершения платформ и не требуют той скорости, которая нужна трендовым системам.

Сильно трендовые рынки с высоким моментумом — плохая среда для правил пробоя, потому что платформы и консолидации в такие периоды, как правило, не формируются.

Стопы пробоя ставят ниже консолидации, поэтому ранние пункты под риском больше, чем в трендовой системе, при этом эта поддержка описывается как менее склонная к выпиливанию.

Сопоставьте свод правил с текущей структурой

Редакторское прочтение архивного рабочего процесса: сначала классифицируйте текущее рыночное условие, затем применяйте только семейство, написанное для этой структуры. Крутое направленное движение требует свода правил следования за трендом. Завершённая платформа требует свода правил пробоя.

Применение любого из наборов вне заявленного условия — это несоответствие, которое часто даёт разочаровывающие результаты стратегии. Архивные факты описывают эту задачу сопоставления как шаг проектирования, а не поиск одной процедуры, подходящей под любое рыночное условие.