Гейтинг недельного пересечения средней сохранёнными поддержкой и сопротивлением

Однопараметрический недельный сигнал

Однопараметрическое недельное правило закрытие-против-простой-скользящей-средней представлено как объективное и пригодное для бэктеста, а lookback-период — его единственный подгоняемый вход. Пересечение скользящей средней — это пересечение недельного закрытия и простой скользящей средней как первый, однозначный трендовый сигнал.

Недельное закрытие — это стоимость чистых активов пятницы, используемая как единственный ценовой триггер, с исполнением по закрытию следующего понедельника. Недельное закрытие пятницы используется как триггер, чтобы отфильтровать дневной шум, а цена исполнения — стоимость чистых активов закрытия следующего понедельника.

Промежуточные свинги и lookback-период

Промежуточные свинги фондового рынка описываются как типичные движения 10-30% от пика к впадине или от впадины к пику длительностью около двух-шести месяцев. Рекомендуемый lookback-период для этих промежуточных свингов составляет примерно половину длительности свинга, что помещает рабочее окно в диапазон от четырёх до 13 недель.

Удлинение средней с 10 до 20 недель убрало четыре из шести проиллюстрированных випсау, но задержало входы и выходы 1995 года относительно более короткой средней. Випсау — это короткая, затратная последовательность противоположных сигналов пересечения средней внутри диапазона.

Как сохраняются поддержка и сопротивление

Поддержка-сопротивление — ближайший предшествующий свинг-максимум или свинг-минимум, которым подтверждают или удерживают этот сигнал на основе средней. SMARS — двухпараметрическая недельная процедура для взаимного фонда, сочетающая простую скользящую среднюю с сохранёнными поддержкой и сопротивлением.

Комбинированные правила сохраняют сопротивление как максимум недельного максимума с последнего события поддержки, когда покупка ещё в силе и цена ниже средней в момент пересечения, и сохраняют поддержку как минимум недельного минимума с последнего события сопротивления, когда продажа ещё в силе и цена выше средней в момент пересечения.

Когда комбинированные правила входят в позицию

Коэффициент подтверждения — минимальное отношение между средней и сохранённой поддержкой или сопротивлением, которое разрешает немедленную сделку по пересечению. Покупка срабатывает, если недельное закрытие превышает сохранённое сопротивление, или на пересечении средней, если закрытие выше средней и сопротивление, делённое на среднюю, не меньше коэффициента подтверждения. Продажа — симметричный случай с использованием поддержки.

Система пробоя — комбинированная процедура, которая входит только после подтверждённого закрытия через среднюю или через сохранённый уровень поддержки или сопротивления.

Историческое сравнение

На недельных данных 1993-1997 для одного фонда развивающихся рынков, без комиссий за сделки и с доходностью парковки на денежном рынке 5%, простая средняя (коэффициент подтверждения 1) была относительно нечувствительна к lookback и превзошла доходность buy-and-hold 7.7%, давая в среднем около пяти сделок в год вблизи lookback 10 или 11 недель.

На том же тесте добавление подтверждения поддержкой-сопротивлением сократило число сделок в год примерно вдвое в полосе lookback от 10 до 14 недель и совпало с доходностью простой средней или слегка превысило её, за исключением очень коротких lookback и коэффициентов подтверждения выше 1.08.

То же сравнение показало, что неподкреплённой средней нужен lookback 19 недель, чтобы сократить сделки вдвое, тогда как пересечение двух средних с короткой средней в две недели лишь снизило число сделок с пяти до четырёх в год.