Сессионно подогнанные бары и границы риска по среднему истинному диапазону

Часовые доли оставляют неполный последний бар

Сессии часто не делятся нацело на 60-минутные или другие привычные часовые доли, поэтому последний бар, выровненный по часам, может покрывать лишь неполный интервал. Задокументированные длительности сессий включают 325 минут для сырой нефти, 315 минут для бензина и 400 минут для евродолларов.

Равные бары или остаточное закрытие

Для интервалов длиннее примерно 15 минут применимы две конструкции. Одна делит сессию на бары равной длины. Другая выбирает длину, которая оставляет остаточный бар закрытия, покрывающий последние пять–10 минут, чтобы закрытие имело повышенный вес в индикаторах.

Сессионно подогнанный бар — это интервал OHLC, длина которого выбрана так, чтобы торговый день делился на равные бары либо на обычные бары плюс это запланированное остаточное закрытие. Остаточный бар закрытия короток по часам, но несёт тот же вес в индикаторах, что и бар полной длины.

На 325-минутной сессии сырой нефти 65-минутные бары дают пять равных периодов. Бары по 63 или 64 минуты оставляют остаточный бар закрытия на пять или 10 минут. Пятьдесят пятиминутные бары дают шесть равных периодов на этой сессии. Пятьдесят трёхминутные бары дают шесть периодов плюс семиминутный остаточный бар закрытия.

Показания на подогнанных графиках

Медленный стохастик на этих графиках использовал 34 наблюдения, причём %K и %D сглаживались по три раза каждый. Конструкцию 63 минуты плюс 10-минутный остаток сравнивали с ровными 65-минутными барами на девятипериодном наборе направленного движения. Этот набор сочетает ADX с плюсовой и минусовой линиями направленности. Падающий ADX читали как снижение интенсивности тренда, а выход plus-DI выше minus-DI — как переворот на покупку, и наоборот — как переворот на продажу.

Более короткие бары уменьшают остаток

Ниже примерно 15 минут эффекты остаточного конечного бара уменьшаются. Бары по три, девять или 13 минут предлагались как альтернативы более привычным сеткам в пять, 10 и 15 минут.

Средний истинный диапазон как пол издержек

Истинный диапазон — это наибольшее из high минус low, high минус предыдущий close или low минус предыдущий close, затем усреднённое. Средний истинный диапазон и есть это среднее. Рекомендуемое окно — примерно вдвое больше длины медленной средней или медленного стохастика, грубо один цикл баров.

Бар проходил экран минимальной волатильности, когда его средний истинный диапазон составлял примерно 2.5 средних размера тика плюс комиссия полного круга. Стоимость тика — это типичное изменение цены между соседними тиками и вместе с комиссией служит полом того, достаточно ли велик бар для торговли. При стоимости тика сырой нефти от 1 до 1.5 цента и эквиваленте комиссии 2 цента этот пол составлял около 4.5 цента на бар на нормальном рынке и около 17 центов, когда стоимость тика поднималась примерно до 6 центов.

Стоп, кратный диапазону, как запасной

При грубом допущении о стандартном отклонении неблагоприятное движение примерно в 2.5 раза больше среднего истинного диапазона считалось уже не шумом. Стоп, кратный диапазону, — трейлинг-стоп, поставленный примерно в 2.5 раза больше среднего истинного диапазона от цены, — предлагался как запасной, если технический выход пропущен.

Если этот предполагаемый риск в 2.5 диапазона слишком велик, укоротите бар, перейдите на менее волатильный ближний контракт, смените рынок либо останьтесь в стороне, пока волатильность не спадёт.