Построение аукционных зон по барам равного объёма и открытого интереса

Временные бары скрывают участие

Бары, нарезанные по времени, могут скрывать участие. Один временной бар может содержать всего несколько контрактов или до 1,000, поэтому объём нужно смотреть отдельно, чтобы понять, значим ли этот бар.

Тиковые графики считают сделки и не показывают объём. Малообъёмные временные бары всё равно могут сформироваться и выбить отложенные стопы.

Бары равного объёма как срезы сессии

Построение баров равного объёма может сделать каждый бар фиксированным срезом сессионной активности. В одном проиллюстрированном нефтяном дне использовались бары равного объёма примерно 1/100 электронного дневного объёма.

В той же проиллюстрированной сессии около 70% электронного объёма прошло в окне открытого голосового аукциона и около 30% — вне его. 15-минутный временной график того же дня был показан для сравнения часов до, во время и после этого окна.

В одной проиллюстрированной сессии казначейских облигаций день был разделён на 100 баров равного объёма. Около 1% объёма прошло доджи на максимуме, следующие 2% — двумя узкодиапазонными барами, а оставшиеся 97% баров продолжили вниз. Каждый из этих поздних баров представлял около 6,000 электронных контрактов.

Бары открытого интереса и оборот

Открытый интерес — это число открытых контрактов на данный срок экспирации, и обычно он больше в активном ближнем месяце. Каждому лонгу соответствует шорт. Выход требует встречной сделки до экспирации, иначе позиция может дойти до поставки.

В одной проиллюстрированной серии облигаций использовались бары открытого интереса 1/20 открытого интереса при открытом интересе 982,000, то есть около 49,000 контрактов на бар. Двенадцать нисходящих баров дали около 600,000 контрактов, или около 60% открытого интереса, на снижении в два пункта, занявшем около двух сессий.

После восьмибаровой двусторонней паузы откат на два пункта на восьми восходящих барах плюс две короткие консолидации составили около 50% открытого интереса и вернули цену к прежнему месту предложения.

Края зон после переворота инвентаря

График оборота открытого интереса используется, чтобы отметить, где предложение и спрос приходят к балансу. Эти края зон рассматриваются как кандидатные ориентиры для следующего хода, стопа или разворота после того, как инвентарь перевернулся.

Редакторское прочтение: поддержка и сопротивление становятся проверяемыми зонами инвентаря только после того, как график перестаёт считать каждую минуту равной работой. Зона предложения тогда — это место, где продающий инвентарь ранее уравновесил или перевесил спрос после роста. Зона спроса — это место, где покупающий инвентарь ранее уравновесил или перевесил предложение после снижения.