Оценённый симметричный треугольник на акции коммунальной компании

Оценённая гипотеза, а не прогноз

Редакторски TradersWeek рассматривает симметричный треугольник как оценённую гипотезу, а не как прогноз. Первая задача — подтвердить паттерн треугольника на шкале, которая сохраняет структуру читаемой. Короткая оценочная карта затем решает, стоит ли сетап лонгового кейс-стади, а поздний пробой «головы и плеч» становится тестом выхода.

Факты архива описывают этот исторический рабочий процесс. Они не говорят трейдеру, что делать на сегодняшнем рынке.

Что считается валидным треугольником

Паттерн треугольника — это сужающийся ценовой диапазон, ограниченный нисходящей верхней линией тренда и восходящей нижней линией тренда, которые сходятся в апексе. Валидный симметричный треугольник определяется более низкими максимумами и более высокими минимумами, чьи две наклонные линии тренда сходятся в будущем апексе, при наличии как минимум двух отдельных касаний малого максимума и малого минимума на каждой линии. Цены, которые лишь прокалывают линию тренда, не считаются касаниями.

Что описывали обзоры

В типичном симметричном треугольнике объём снижается к пробою. Пробой — это закрытие за границей паттерна, которое используется для подтверждения направления и для начала измерения последующего движения. Преждевременный пробой — это закрытие за линией тренда треугольника, которое быстро возвращается внутрь паттерна до апекса.

Восходящие преждевременные пробои происходят в 14% случаев, а нисходящие — в 19%, обычно примерно на 70% пути к апексу. Пробои обычно продолжают предшествующий тренд и типично происходят чуть раньше 80% расстояния от первого касания до апекса. Паттерны длятся как минимум три недели и в среднем около двух месяцев. В одном обзоре 255 треугольников 64% симметричных треугольников действовали как консолидации и 36% как развороты.

Система оценки, построенная на 661 симметричном треугольнике, включая 365 с восходящими пробоями, применяется примерно за пять минут, чтобы ранжировать сетапы, а не диктовать торговый план.

Сначала сделайте структуру читаемой

Логарифмическая шкала — это вертикальная ценовая шкала, которая не даёт большим годовым диапазонам сжимать фигуры графика в нечитаемые закорючки. На графике акции коммунальной компании 2001 года переход с арифметической шкалы на логарифмическую сделал читаемыми два крупных симметричных треугольника, а более поздний паттерн был замечен через два дня после его пробоя.

Мартовский треугольник 2001 года показал четыре верхних касания и три нижних, а октябрьский треугольник 2001 года показал пять касаний.

Лонговый кейс и тест выхода

В разобранном примере лонг был исполнен по 35.10 с апсайдом до старого максимума 39 и 9% даунсайдом, если поддержка 32 не устоит. Позднее акция сформировала ещё один треугольник с восходящим пробоем в январе 2002.

«Голова и плечи» — это разворотная структура из трёх пиков, чей пробой линии шеи рассматривается как подтверждение продажи после роста. Вершина «голова и плечи», начавшаяся в апреле 2002, дала выход, когда цена прошла сквозь поддержку круглого числа около 40 и проколола линию шеи около того же уровня, а продажа была исполнена по 39.52.

После продажи цена откатилась в зону поддержки 38–39, восстановилась до 41, затем упала чуть выше 30. Оценочная карта подразумевала движение к 44.55 от пробоя, тогда как фактический максимум составил 42.68.