Bitcoin 30-Tage implizite Volatilität rutscht auf 36 %, aber günstige Optionen könnten Schwankungen anheizen

Die implizite 30-Tage-Volatilität von Bitcoin ist auf 36 % zurückgegangen, wodurch Optionen günstiger werden und die Kosten für die Eröffnung neuer Positionen sinken. Laut Adam Hymes, Leiter des Asset Managements bei Tesseract Group, signalisiert dieser Rückgang der Volatilitätsprämien keinen sichereren Markt.

Hymes merkte an, dass Market Maker bei Annäherung des Preises an ein Niveau mit einer hohen Konzentration offener Wetten möglicherweise gezwungen sein könnten, aggressiv abzusichern, was die Preisbewegungen beschleunigt. Er warnte davor, die aktuelle Phase als Flaute zu betrachten, insbesondere angesichts schwacher Handelsvolumina und begrenzter Markttiefe.

Diese Konstellation macht den Markt anfällig für plötzliche Ausweitungen der realisierten Volatilität, wobei selbst moderate Zuflüsse übermäßige Reaktionen auslösen könnten.